Per ulteriori dettagli relativi all'indicatore sisntetico di rischio del fondo si rimanda al KID
Perché sottoscriverlo
- Punta a realizzare un rendimento superiore a quello tipico delle obbligazioni governative, grazie alla presenza in portafoglio di obbligazioni societari. Il fondo è specializzato sul mercato Italiano;
- Se sottoscritto nell’ambito di un PIR** è in grado di offrire un vantaggio fiscale: se l’investimento è mantenuto per almeno 5 anni, sono azzerate le tasse sui redditi generati dalla gestione.
- Disponibile anche in classe con cedola annuale (Classe AD***).
**I redditi di capitale o i redditi diversi generati dall’investimento in quote del Fondo “Anima Reddito Italia” nell’ambito di un Piano Individuale di risparmio a lungo termine, di cui alla Legge 11 dicembre 2016, n. 232, per un periodo superiore a 5 anni, sono esenti dall’applicazione della relativa tassazione.
***Per il calcolo della cedola viene considerato il valore unitario della quota calcolato il primo giorno lavorativo del periodo di riferimento. L’importo da distribuire potrà anche essere superiore al risultato conseguito dal fondo, rappresentando in tal caso rimborso di capitale. Per maggiori informazioni si rimanda al Regolamento di gestione del fondo.
Panoramica
Politica di investimento
Il fondo può investire sia in obbligazioni, obbligazioni convertibili e/o cum warrant e/o strumenti monetari di emittenti sovrani, enti locali, organismi sovranazionali e societari, sia in parti di OICR aperti specializzati nell'investimento in strumenti finanziari aventi caratteristiche analoghe nonchè in parti di OICR aperti flessibili obbligazionari. L'esposizione del fondo in strumenti finanziari obbligazionari di emittenti societari con qualità creditizia inferiore ad adeguata e/o privi di merito di credito, incluse le parti di OICR aperti specializzati nell'investimento in strumenti finanziari aventi caratteristiche analoghe, non può superare il 30% del valore complessivo netto del fondo.
Investe almeno il 70% del valore complessivo, direttamente o indirettamente, in titoli azionari e obbligazionari, emessi o stipulati con imprese residenti nel territorio dello Stato italiano o in Stati europei con stabile organizzazione nel territorio italiano.
I titoli saranno selezionati in misura almeno pari al 17,5% del valore complessivo tra quelli di imprese non presenti nell'indice FTSE MIB o in indici equivalenti di altri mercati regolamentati esteri, e in misura almeno pari al 3,5% del valore complessivo tra quelli di imprese non presenti nell'indice FTSE MIB e FTSE Italia Mid Cap della Borsa italiana o in indici equivalenti di altri mercati regolamentati esteri. Investe fino al 10% in depositi e conti correnti o in titoli dello stesso emittente/gruppo. Il fondo può investire nel limite del 10% in OICR aperti, anche gestiti dalla SGR e/o da altre Società di gestione del Gruppo.
Il fondo può detenere azioni fino al 10% derivanti da conversioni o ristrutturazioni.
La gestione dell'esposizione valutaria è di tipo attivo.
Portafoglio tendenziale :
- 95% obbligazioni societarie
- 5% liquidità
- Durata finanziaria: max 10 anni
Il portafoglio effettivo potrà differire anche in modo significativo in ragione dell’evoluzione dei mercati e delle aspettative del gestore.
Stile di gestione
La gestione è di tipo attivo, ovvero si realizza con :
- una costante analisi del contesto economico-finanziario italiano volto ad individuare ed anticipare i possibili scenari evolutivi
- l’identificazione delle scelte tattiche (ad esempio tematiche o settoriali) da applicare al portafoglio al fine di beneficiare degli scenari e tendenze individuate
- una rigorosa analisi dell’affidabilità e delle potenzialità dei singoli emittenti su cui investire con l’obiettivo di individuare le migliori opportunità d’investimento sul mercato.
